2MiF05 - ECTS Dotar os alunos a realizar análises financeiras detalhadas de empresas, identificando e interpretando indicadores-chave de desempenho, com vista à sua avaliação pelo Método dos Cash-Flows Descontados (DCF) e pelo Método do Múltiplos, i.e., utilizando múltiplos de mercado para comparar e avaliar empresas em diferentes setores. Permitir que os alunos possam aplicar os método referidos compreendendo os pressupostos e limitações desses métodos. Introduzir o conceito de opções reais e outros métodos de avaliação contingente na avaliação de empresas, permitindo aos alunos considerar incertezas e flexibilidade nas decisões de investimento.

2MiF04 - ECTS

O objetivo da disciplina é desenvolver a problemática das Finanças Empresariais, apresentando a formulação das mais importantes questões que se colocam na atividade financeira da empresa, isto é, os conceitos, métodos e ferramentas que servem de suporte à análise e à tomada das decisões financeiras da empresa, fundamentalmente as de investimento e de financiamento. Procurar-se-á sempre um direto apoio nos contributos da literatura teórica relevante sobre cada matéria.

O programa desenvolve-se a segundo a perspetiva do valor da empresa. Adota-se, como paradigma básico o da maximização do valor da empresa para os seus acionistas, sócios ou proprietários. Todas as questões financeiras são pois equacionadas em termos do seu potencial de criação de valor para a empresa.

O programa da disciplina aborda as questões estratégicas e estruturais da tomada de decisões financeiras, das mais importantes decisões de criação de valor

2MiF02 - ECTS

This course is designed to provide an understanding of financial markets and the securities traded on them.
Well-functioning financial markets are fundamental institutions in a modern economy. Research in financial markets is highly active, deals with issues continuously in the news, and is the subject of lively policy debate.
The first part of the course will discuss the fundamental role of financial markets, the types of financial assets, and how they are traded.
The second part will cover the main strategies that investors can adopt. The working and regulatory environment affecting the financial investors will also be delineated.
Finally, in the last part of the course, we will examine some of the long-term trends in the financial markets.

Students completing this course should have the necessary tools and understanding of the financial markets' operations and the functions of financial markets in the economy.

2MiF03 - ECTS

Conhecer alguns métodos econométricos úteis para o estudo de temas financeiros.

Desenvolver o conhecimento de modelos econométricos financeiros.

Criação de modelos econométricos no contexto de uma dissertação ou texto científico na área financeira.

Usar dados financeiros e software especializado

2MiF07 - ECTS Esta unidade curricular assume uma natureza essencialmente prática e aplicada e procura aprofundar, relacionar e integrar os conhecimentos (teóricos, técnicos e/ou instrumentais) abordados nas diferentes unidades curriculares do primeiro semestre do ciclo de estudos.

2MiF06 - ECTS

• To provide additional practical and applied knowledge in several fields not only in Finance, through the participation in seminars led by experts from corporate, academia and institutions.
• The seminar series will address different topics privileging the current challenges, the recent issues and the future perspectives in different fields.
• The students will develop the skills involved in characterizing complex problems in a multidisciplinary context, in evaluating the outcomes yielded and in communicating their analysis.

2MiF01 - ECTS

Dada a natureza do curso, esta unidade é sobretudo teórica. O seu programa visa permitir o estudo em profundidade dos principais temas da teoria Financeira através de uma abordagem crítica das suas principais propostas e problemas. 

O programa não procura uma apresentação dos conceitos básicos da disciplina embora não deixe de concretizar, sempre que possível, uma revisão expedita dos conceitos e modelos de base.  

2MiF11 - ECTS

This course trains students with the necessary knowledge and skills to navigate the complexities of derivatives markets and make informed financial decisions in a global context.

 

2MiF24 - ECTS O Empreendedorismo, seja na sua forma mais mediática (criação de novas empresas), seja na sua forma menos divulgada - mas não menos impactante (empreendedorismo corporativo - o intrapreneurship) - é o sustentáculo do crescimento de médio e longo prazo do emprego e da economia.

Esta atividade, pela sua especificidade e risco, requer instrumentos de financiamento adequados que seguem princípios, processos e metodologias diferentes das finanças tradicionais, por isso se enquadram numa classe de activos designada por investimentos alternativos.

É neste contexto que surge o Capital de Risco (Venture Capital), cuja principal missão é financiar empresas, de preferência inovadores e de elevado crescimento e impacto nas suas primeiras fases, de arranque (startup) e de crescimento (growth).

Adicionalmente, para que o Empreendedorismo tenha repercussão significativa e duradoura, necessita de um mercado de transações - na forma de fusões e aquisições - evoluido e ativo. O Private Equity (ou os buyouts nos mercados anglo-saxónicos) é um instrumento facilitador deste mercado de mudança de controlo nas Empresas.

O Private Equity e o Venture Capital (PE&VC) pertencem à classe de ativos alternativos que asseguram capital de longo prazo a empresas privadas (não cotadas). Ao contrário dos investimentos passivos em bolsa, as empresas de PE&VC gerem activamente os seus portfolios e as empresas em que investem com o objectivo de gerar valor no longo prazo para todos os seus stakeholders e um retorno adequado aos seus investidores.

PE&VC é uma indústria relativamente recente em praticamente todo o mundo. Tem, no entanto, crescido a um ritmo muito rápido.

As Empresas alvo abrangidas por esta indústria têm sido cada vez mais diversificadas, quer em termos de dimensão, de sector, de ciclo de vida ou geografias, com o PE mais focado em negócios de maior dimensão em empresas estáveis e com boa geração de cash-flows, enquanto que o VC se foca mais em projetos inovadores, de crescimento rápido, sobretudo na área tecnológica. 

O objectivo desta cadeira é dar a conhecer o funcionamento destes instrumentos e habilitar os alunos a interagir com este tipo de investidores, seja na capacidade de empreendedores, consultores, financiadores ou investidores.

2MiF09 - ECTS O objectivo da disciplina é o de aprofundar a problemática do Governo das Empresas, domínio cada vez mais importante no âmbito da Economia da Empresa em geral e das Finanças Empresariais em particular, e tratar os diferentes aspectos e dimensões que caracterizam esta importante disciplina académica.
Será realizada uma análise de casos reais de governo de empresas e também um confronto sistemático entre a praxis do governo das empresas e as situações concretas de sucesso e de insucesso empresariais.

2MiF22 - ECTS

Over the past several decades, financial theory has been based on the assumption that investors and managers are generally rational and that the prices of securities are usually efficient. However, empirical evidence suggests that markets are not always efficient and that investors and managers are not fully rational. Behavioral finance offers a more realistic view of economic agents’ decision-making. It argues that many facts about asset prices, investor behavior, and managerial behavior are best understood using models where at least some agents are not fully rational. In particular, behavioral finance uses psychological evidence to understand financial phenomena better. This course aims to introduce students to the field of behavioral finance.

2MiF10 - ECTS

O principal objectivo desta unidade curricular é introduzir os alunos à análise de tópicos de fusão, aquisição e reestruturação de empresas que possam permitir quer uma análise de operações concretas na sua práctia profissional como uma indentificação de possíveis questões de pesquisa académica.

2MiF12 - ECTS

The course aims to give the students an advanced understanding of fixed-income securities, including bond pricing, risk analysis, and investment strategies while equipping them with the tools to assess and manage interest rate, credit, and market risks. Additionally, the course aims to integrate sustainable finance principles into fixed-income investing, covering ESG factors, green bonds, and responsible investment strategies.

2MiF08 - ECTS Desenvolver competências de utilização e programação de alguns dos principais software de modelação e tratamento/análise de dados em Finanças.

2MiF23 - ECTS

“For most investments, the usefulness of NPV rule is severely limited…, [modern finance] is now obliged to treat all major investment decisions as option pricing problems”

(Stephen A. Ross, MIT)

Pretende-se que os estudantes desenvolvam a capacidade de olhar para um projecto investimento como uma opção ou como um conjunto de opções, perspectiva fundamental para avaliar oportunidades de investimento em contexto de incerteza, de flexibilidade e de irreversibilidade. Pretende-se, igualmente, que os estudantes dominem os principais modelos de avaliação de opções reais e que sejam capazes de os aplicar. Dar-se-á especial importância à estimação dos parâmetros, à escolha e aplicação dos modelos, à interpretação dos resultados e à respectiva tomada de decisão. Aspectos como a capacidade analítica, a capacidade reflexiva e o espírito critico serão fundamentais ao longo do curso.

2MiF14 - ECTS Esta unidade curricular assume uma natureza essencialmente prática e aplicada e procura aprofundar, relacionar e integrar os conhecimentos (teóricos, técnicos e/ou instrumentais) abordados nas diferentes unidades curriculares do segundo semestre do ciclo de estudos.

2MiF13 - ECTS

• To provide additional practical and applied knowledge in several fields not only in Finance, through the participation in seminars led by experts from corporate, academia and institutions.
• The seminar series will address different topics privileging the current challenges, the recent issues and the future perspectives in different fields.
• The students will develop the skills involved in characterizing complex problems in a multidisciplinary context, in evaluating the outcomes yielded and in communicating their analysis.

2MiF18 - ECTS

O propósito desta disciplina é familiarizar os estudantes com conhecimentos, técnicas e instrumentos necessários à tomada de decisões de gestão financeira de empresas em contexto global. Serão tratados os tópicos de enquadramento à gestão financeira internacional, previsão de taxas de câmbio, medida e cobertura de risco cambial e avaliação de projectos à escala internacional.

2MiF26 - ECTS

O objectivo desta disciplina é estudar os conceitos teóricos e evidência empírica sobre investimentos financeiros em particular  sobre gestão de carteiras. 

Estudaremos as fases do processo de investimento, a alocação estratégica de activos, a constituição de carteiras num quadro de abordagem média-variância e outras abordagens alternativas, gestão activa e passiva, avaliação e atribuição de desempenho e considerações éticas da actividade de aconselhamento e gestão de carteiras.


Os estudantes serão familiarizados com as práticas de gestão de carteiras, integrando os conhecimentos de disciplinas de Teoria Financeira e Mercados Financeiros . 

2MiF16 - ECTS

The course aims to provide students with the knowledge needed to understand the usefulness of derivatives and other instruments of risk management both in the perspective of a firm and of a portfolio investor. Thus, the main required competences in this field are related to two themes: (i) the choice of the risk management tools that are more suitable to the objectives of the economic agents and (ii) the strategic choice to be made by the firms about their risk (hedging, letting the decision concerning the risk to the stakeholders or taking more risk).

The observation that risk management goes far beyond the hedging strategies is a key objective of the course of Risk Management.

2MiF27 - ECTS

Esta disciplina é de carácter essencialmente aplicado. O programa distribui-se por sete sessões de duas partes cada. Nele se fará uma caracterização sistemática do papel das diferentes instituições financeiras, dos domínios principais da sua problemática de gestão e das respostas oferecidas pelos estudos académicos mais recentes, bem como pelas práticas mais bem sucedidas no sector financeiro.

O programa-se concentra-se nos domínios da gestão dos riscos das instituições financeiras, nos respectivos processos de criação de valor, no seu papel relativo no âmbito dos sistemas financeiros em que se inserem, na especificidade do exercício da respectiva gestão e no seu grau de condicionamento, por se tratar de empresas sujeitas a regulação.

2MiF28 - ECTS Os alunos no final da disciplina devem ser capazes de entender o funcionamento dos bancos de investimento e conhecer o tipo de atividade que estes realizam juntos das empresas que são suas clientes. Os alunos deverão ainda saber analisar e preparar a montagem das operações realizadas nos mercados de capitais pelas empresas, tais como operações de fusões e aquisições, de venture capital e private equity, de emissão de novas ações, de programas de recompra de ações assim como de emissão de instrumentos de dívidas e instrumentos híbridos.

2MiF15 - ECTS

Permitir ao estudante a aplicação de conhecimentos de metodologia de investigação e tratamento de dados, previamente adquiridos, a um determinado domínio científico que deverá ser aprofundado, resultando na elaboração do projeto conducente à elaboração da dissertação de mestrado.

2MiF17 - ECTS Desenvolver competências de elaboraração e utilização de projetos de extração de conhecimento.

2MiF20 - ECTS Esta unidade curricular assume uma natureza essencialmente prática e aplicada e procura aprofundar, relacionar e integrar os conhecimentos (teóricos, técnicos e/ou instrumentais) abordados nas diferentes unidades curriculares do segundo semestre do ciclo de estudos.

2MiF19 - ECTS

2MiF21 - ECTS

Desenvolver trabalho de investigação relevante, de natureza teórica ou aplicada, sob a orientação de um Professor/Investigador da respetiva área de investigação.